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道恩股份(002838)11月3日晚間公告，公司擬通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式收購山東道恩鈦業(yè)股份有限公司100%股份并募集配套資金。公司于10月31日收到深交所出具的《關(guān)于受理山東道恩高分子材料股份有限公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申請文件的通知》。深交所根據(jù)相關(guān)規(guī)定對公司報送的發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申請文件進(jìn)行了核對，認(rèn)為申請文件齊備，決定予以受理。

據(jù)交易草案，道恩股份本次擬向包括控股股東道恩集團(tuán)在內(nèi)的13名交易對方以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金形式購買其所持標(biāo)的公司道恩鈦業(yè)的100%股權(quán)，并擬向不超過35名特定對象發(fā)行股份募集不超過11.65億元的配套資金。

資料顯示，道恩鈦業(yè)主營業(yè)務(wù)為鈦白粉材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品包括金紅石型鈦白粉以及副產(chǎn)品硫酸亞鐵、聚合硫酸鐵等。2023年、2024年、2025年上半年，道恩鈦業(yè)扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤分別為1.11億元、1.17億元和4042.47萬元。

道恩股份主營業(yè)務(wù)為熱塑性彈性體、改性塑料、色母料、可降解材料和共聚酯材料等功能性高分子復(fù)合材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，公司產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于汽車交通、家電通訊、醫(yī)療衛(wèi)生、航空航天、大消費、新能源等領(lǐng)域。

道恩股份表示，通過本次交易，道恩鈦業(yè)將成為公司全資子公司，公司的主營業(yè)務(wù)將在原有業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上增加鈦產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)業(yè)務(wù)。在產(chǎn)業(yè)鏈布局上，公司的業(yè)務(wù)鏈條將向上游進(jìn)一步延伸，有助于公司降低生產(chǎn)成本、增強(qiáng)協(xié)同性、提高產(chǎn)品競爭力、完善產(chǎn)業(yè)鏈條。

根據(jù)湖北眾聯(lián)出具的《資產(chǎn)評估報告》，以2024年12月31日為評估基準(zhǔn)日，本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)道恩鈦業(yè)全部權(quán)益的評估值為14.34億元，交易作價14.3億元，較標(biāo)的公司賬面凈資產(chǎn)溢價144.22%。

道恩股份2017年1月登陸深交所。近年來公司營收保持增長，但歸母凈利潤總體呈下滑態(tài)勢，已從2021年的8.55億元降至2024年的1.41億元。

值得一提的是，道恩股份貨幣資金從2024年末的5.02億元降至2025年三季度末的3.34億元，降幅達(dá)33.55%。但負(fù)債總額高達(dá)31.68億元，2023年末還僅有18.44億元，其中，流動負(fù)債合計26.53億元，2023年末還僅有13.69億元。此外，2021年以來公司經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額持續(xù)為負(fù)，截至2025年三季度末為-1.65億元，同比下降105.75%。

2025年三季報顯示,公司前三季度實現(xiàn)營業(yè)收入44.56億元，同比增長18.23%；歸母凈利潤1.31億元，同比增長32.96%。

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